网贷之家研究院统计数据显示,截至4月14日停运当天,钱海创投总成交额12383万元,待收金额3807万元,待收投资人数约为508人。
戛然而止的消息背后,钱海创投难掩诸多异常:超大额投资标的,重复抵押的风控漏洞以及高息揽客的激进模式。
据理财周报记者调查,钱海创投单个借款人的融资金额普遍较高,甚至出现上千万元的“超级大标”,已超出绝大多数P2P平台可把控的风险覆盖范围。
钱海创投官网显示,去年9月28日正式运营。据理财周报记者统计,2014年1月至今的四个月里,该平台一共发布了17个融资项目,金额超过300万超过一半,达9个。
其中金额最高达1200万,为今年3月13日向某机械公司发放的“资金周转土地抵押借款”。同时,金额少于100万的仅有两个融资标的。
“企业需要融资几千万,为什么不找银行?很可能不是优质客户。小贷的运作规律,就是通过小额投资分散风险。假如一个超过100万的投资标的发生违约,以目前的网贷平台实力,没有几家有实力进行有效偿付。单笔项目基本都控制在300万元以内。”深圳一家P2P公司负责人对理财周报记者表示。
为提高大额标的交易量,钱海创托和当前不少平台一样,进行“拆标”。所谓拆标,即把长期借款标的拆成短期,把大额资金拆成小额,实现期限和金额错配。如钱海创投停运前发放的最后一个标的,将280万元的金额拆分为7个小额标的。
“拆标就是做资金池,容易出现流动性风险,平台要承担不少还款压力。”上述深圳P2P公司负责人对理财周报记者表示。
夹杂在令人眼花缭乱的小额标的中,相似度极高的抵押资料多次出现。对此,业内人士疑为钱海创投利用虚假标的,重复抵押。