曾经“躺着赚钱”的银行如今正面临着多重挑战。

　　随着金融脱媒愈演愈烈，不仅存款在流失，贷款客户也越来越难寻。与之相伴的是监管政策上资本约束愈来愈严厉，突围成为了银行业的关键词。

　　银行传统业务陷尴尬

　　流动性压力让越来越多的银行开始了大规模融资。

　　《中国企业报》记者了解到，继浦发银行、农业银行、中国银行分别宣布优先股发行预案之后，近期兴业银行公告拟发行不超过300亿元优先股，加入了这一波优先股融资大潮的行列。而除了发行优先股补充一级资本以外，银行也密集发债补充二级资本，记者了解到，截至目前，不包括光大银行即将发行的162亿元二级资本工具，已有10多家银行共发行800多亿元二级资本债券。

　　与之相关的是，今年2月，中国银监会公布管理新规，对44家大中型银行正式启用巴塞尔Ⅲ的流动性覆盖率指标，要求到2018年达到覆盖率100%、大银行一级资本充足率达到9.5%，还设定商业银行存贷比不得高于75%、流动性比例不低于25%。业内人士认为，这可能是中资银行大规模融资的催化剂。

　　CLSA数据显示，中国四大国有银行目前一级资本充足率均不低于9.5%。但官方数据显示，不良贷款占比近两年不断上升，信用风险成隐患。

　　标普报告认为，钢铁行业会出现更多的违约，今年铁矿石价格持续下跌已经体现了这种风险。

　　业内人士认为，随着这些以人民币计价的资产价格的下跌，银行不良贷款逐渐暴露成为必然，这进一步增大了银行补充资本的压力。

　　随着银行资本压力的愈加凸显，不少银行开始着手创新业务，但这条路仍然难走。因此，拉存款，仍然是很多银行认为的有效出路。

　　然而，如今大客户越来越难找。上海的浦发银行投行部一位人士透露，去年，该行三大央企客户没有一分钱的贷款需求，他们全部通过发债来解决融资需求。

　　中国工商银行城市金融研究所副所长樊志刚接受《中国企业报》记者采访时表示，利用拉存款和放贷款来扩大规模的大环境已经不具备了，一是资本约束越来越严厉，二是存款脱媒趋势难以逆转，三是优质贷款客户也越来越不好找，所以大银行创新的动力更足一些，现在一些大银行，非信贷类业务占比正在迅速增长，反倒是中小银行对传统的信贷类业务还是依赖比较强。

　　“转型很难，我们行的创新产品推不动，可能是产品不好。”河南某中小银行高管对记者表示，更关键的是，中国银行所谓的创新产品很容易复制，所以，很多产品的创新者并不能获得垄断利润。

　　“现在银行都是大喊要创新，要发展中间业务，口号喊得轰轰烈烈，但很多照样在拼命抢存款、贷款。”河南某中小银行高管对记者表示。“所以现在我们的主要任务仍是拉存款，做贷款。”

　　投行业务成救命稻草

　　不过，越来越多的银行开始寻找新的市场机会。据华夏银行一位负责产品研发的管理人员对记者表示，投行业务，已经开始受到更多银行的关注。

　　据了解，从2013年开始，投行业务越来越热。数据显示，2013年，尽管各家上市银行投行业务统计口径并不一致，但在债券承销、财务顾问、资产管理、结构融资等四大核心业务方面，均出现了大跃进式增长。

　　其中，中国银行去年实现核心投行收入94.83亿元，比上年增长103%；中信银行去年实现投资银行收入40.48亿元，比上年增长53.28%；招行实现投行业务收入21亿元，同比增长57.78%；浦发银行实现投行业务收入32.68亿元，同比增长81.25%；平安银行则实现投行中间业务收入16.34亿元，同比增长达371%。

　　业内人士称，商业银行投行业务的收益实际上来自于两块。首先，在帮助企业融资时，一般都会成为企业的财务顾问，在这过程中，行业一般都收取交易规模的千分之三左右的佣金作为直接的收入。其次，商业银行投行在帮助企业融资之时，一般都会要求企业在银行进行资金的流转、结算，包括开户、托管、监控、使用等。这就产生了派生存款的收益。