2020热线财经> 要闻

对话基金经理:下半年这个版块投资机会巨大!

    新能源汽车行业 5 月以来反弹显著,行业景气趋势延续,光伏近期也有所补涨,市场开始交易明年增长空间,可以择机加仓估值合理的龙头公司和上游涨价环节:年初以来全球电动车销量维持高增,6 月国内主流车企电动车销量环比增速+15%~30%,欧洲 8 国国家电动车销量合计 11.1 万辆,同环比+129%/45%,7 月产业链排产普遍环比+5%~10%左右,重点公司中报预期高增长,行业重点个股估值已基本合理、但泡沫化不显著,建议从中长期的角度继续持有竞争力强、份额持续扩张的电池及材料龙头,同时择机布局产能有增量、估值相对较低、业绩确定性高的二三线品种。

    需求高景气下锂电材料上游,我们判断碳酸锂、6F、镍、钴等材料的涨价具有持续性、同时受益于大宗商品价格上行共振,下半年部分原材料价格或有较大弹性,建议关注向上游做部分倾斜;光伏行业已经迎来平价周期,长期逻辑更加通顺,行业 2021 年需求受到硅料价格压制,2022 年随着硅料供给增加,需求增长较为确定,目前硅料价格基本见顶,硅片开始降价,组件成本端压力小幅缓解,硅料高价、库存高企状态下,行业三季度业绩有一定压力、板块尚在左侧区间,市场对 2022 年行业的需求较为乐观,建议关注逆变器、胶膜、热场、组件等环节,并密切跟踪关注硅料价格信号;高端制造业的设备投资具有持续性,龙头公司业绩维持高增长,估值相对合理偏高,建议把握工控产业链龙头标的的投资机会;风电行业短期景气下行,且原材料价格大幅上涨背景下毛利率承压,但长期需求中枢有望超预期,建议重点关注公司具备长期阿尔法、估值依旧较低的风电零部件个股;智能电网板块长期也受益于碳中和,当前估值相对较低,建议关注具有中期逻辑、估值较低的一二次设备民营龙头公司。细分行业看好顺序:新能源汽车>光伏>工控=风电>智能电网

声明:本网站所提供的信息仅供参考之用,并不代表本网赞同其观点,也不代表本网对其真实性负责。您若对该稿件内容有任何疑问或质疑,请尽快与上海热线联系,本网将迅速给您回应并做相关处理。联系方式:shzixun@online.sh.cn

本文来源:上海热线综合 作者: 责任编辑:杨宵敏

©1996- 上海热线信息网络有限公司版权所有

许可证编号:31220180001 沪ICP备09025212号 沪网文[2017]6486-491号

沪公网安备 31010602000009号 互联网违法和不良信息举报中心