周四沪深两市股指平稳开盘,随后在资源股的带动下震荡走高,个股涨多跌少,整体格局表现强势。但前期强势次新股全线调整,创业板指仍收在5天均线的下方。截止收盘,沪指报收3229点,上涨0.52%;深成指报收10253点,上涨0.75%;创业板报收1897点,上涨0.28%。两市总共成交3595亿元,量能有所回落。盘面上,有色、煤炭、稀土、化工等板块涨幅居前;次新股、大数据、信息安全等板块跌幅居前。
最近各路涨价相关品种表现强势,周四,钴板块的华友钴业涨停、格林美大涨逾6%,稀土永磁板块的北方稀土、中科三环亦有不俗的表现。我们继续谈谈涨价主线的一些投资逻辑。1月份CPI同比上涨2.5%,在食品价格上涨和PPI上涨的传导下,通胀上行压力显现,一些通胀前周期涨价品种值得我们去关注。一是中药材价格的上涨。2016年以来,中药材市场迎来一波上涨行情,其中三七年涨幅已经翻了一倍多。受上游中药材价格上涨影响,很多中药公司部分产品价格也将在今年有所上调。东阿阿胶、马应龙已经分别对主要产品先后提价,广誉远近期也有计划对安宫牛黄丸等产品进行提价。二、百川数据显示,部分钴产品价格近期大幅上涨。因为钴的供给中大约有六成来自铜的副产品,近期铜矿罢工事件频发,对钴的供给带来一定的压力,而在需求端,随着三元电池的放量,对钴需求不断增加,而且有报道称京津冀及周边地区出租车将强制电动化,一旦政策落地有望加剧钴供给短缺。钴价现在已经进入牛市,预计钴价的持续上涨给钴生产加工企业带来较大的业绩改善空间。三、稀土品种,受到出口管制的影响和供给侧改革的推进,稀土价格有望持续上涨,而2月15日,稀土价格再次上调。最后,石化、化工产品价格的上涨也给相关板块个股带来投资机会。